“未來十年，中國汽車消費(fèi)金融市場余額將超過1萬億元，消費(fèi)金融滲透率也將從目前的10%升至30%以上�！苯眨瑯I(yè)內(nèi)最新發(fā)布的“2012年汽車金融報告”中作出上述預(yù)測。
如今，僅靠銷售新車這一單一盈利模式就能獲取高額利潤的日子一去不復(fù)返。去年，政策利空及國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境不振導(dǎo)致汽車市場需求萎縮，加之廠家為求自保一味壓庫，大面積虧損甚至不堪資金鏈斷裂而跑路的經(jīng)銷商比比皆是，汽車流通行業(yè)哀鴻遍野。
顯然，經(jīng)銷商轉(zhuǎn)變盈利模式已是迫在眉睫，不僅要積極開拓二手車、快修、保險等后市場業(yè)務(wù)板塊，更要密切關(guān)注并善用汽車金融，讓其盤活自己的生意鏈。
所謂汽車金融，從廣義來講包括對整個行業(yè)的產(chǎn)供銷提供的融資服務(wù)。今天我們這里討論的是狹義汽車金融，包括經(jīng)銷商所需的展廳建設(shè)貸款、庫存融資等汽車批發(fā)金融，以及針對車主的消費(fèi)信貸、融資租賃等。
汽車金融的歷史可以追溯到上世紀(jì)20年代的美國，當(dāng)時的業(yè)務(wù)僅限于汽車制造商向消費(fèi)者提供汽車銷售分期付款，隨后業(yè)務(wù)領(lǐng)域不斷擴(kuò)大，并衍生出多種金融服務(wù)。
據(jù)ADP經(jīng)銷商服務(wù)集團(tuán)掌握的數(shù)據(jù)看，目前中國經(jīng)銷商80%以上的收入依賴于新車銷售，而在汽車發(fā)達(dá)國家，如美國這一比例僅為50%左右；新車銷售對中國經(jīng)銷商的毛利貢獻(xiàn)率在50%?60%，而美國僅為20%左右，其他利潤來自二手車和配件銷售、金融保險業(yè)務(wù)等。
汽車發(fā)達(dá)國家實(shí)踐表明，汽車金融不僅是助推行業(yè)發(fā)展的催化劑，而且是使產(chǎn)業(yè)價值鏈正常運(yùn)轉(zhuǎn)的潤滑劑。
在中國，汽車金融的發(fā)展現(xiàn)狀與市場規(guī)模卻不相匹配。據(jù)ADP了解，汽車發(fā)達(dá)國家目前的融資購車滲透率約達(dá)70%?80%，這一數(shù)字在中國僅為10%，甚至不及巴西、印度、俄羅斯。
除了起步晚、配套政策環(huán)境不健全，中國消費(fèi)者“量入為出、現(xiàn)金消費(fèi)”的觀念也制約著汽車金融業(yè)務(wù)的發(fā)展。另外，經(jīng)銷商對汽車金融的重視程度普遍不夠，有的甚至誤認(rèn)為，開展汽車金融受益更多的是整車廠，其實(shí)不然。
盡管經(jīng)銷商并非汽車金融的資金供應(yīng)方，但卻是金融產(chǎn)品整合創(chuàng)新和推廣的絕對主角，可為消費(fèi)者量身訂制靈活多元的金融購車方案。根據(jù)ADP在發(fā)達(dá)國家市場服務(wù)的多年經(jīng)驗(yàn)，汽車金融除了直接帶動新車銷售外，還能幫助經(jīng)銷商鎖定客戶保險、確保維修利潤穩(wěn)定、借助二手車金融、融資租賃在增加集客量，同時提升客戶忠誠度，牢牢維系住老客戶。
目前，由于在國內(nèi)首次購車還占主流，經(jīng)銷商銷售的信貸產(chǎn)品多是一錘子買賣，經(jīng)銷商向消費(fèi)者推薦汽車金融公司或銀行的分期付款金融產(chǎn)品，還款期滿或者保修期滿，消費(fèi)者極易流失。
而在歐美國家，彈性信貸產(chǎn)品因其尾款處置方案靈活而備受消費(fèi)者歡迎，而且為經(jīng)銷商提供了新車、二手車、改裝、延保等多個盈利點(diǎn)，同時增加了客戶的粘附度，這些經(jīng)驗(yàn)值得中國經(jīng)銷商借鑒。
作為資金密集型企業(yè)，經(jīng)銷商的資產(chǎn)負(fù)債率一般都在60%以上，信貸環(huán)境及市場環(huán)境的風(fēng)吹草動直接關(guān)系著經(jīng)銷商的經(jīng)營狀況。
由于融資渠道窄、金融產(chǎn)品單一，經(jīng)銷商的財務(wù)成本居高不下，資金鏈頻現(xiàn)紅燈。這幾年經(jīng)銷商之所以熱衷投身資本市場，緩解資金瓶頸就是一個主要原因。
中國汽車市場經(jīng)過幾輪洗牌后，經(jīng)銷商群體整合已是大勢所趨，有實(shí)力的企業(yè)紛紛加快擴(kuò)張、兼并重組步伐，與此同時加速盈利模式的轉(zhuǎn)型升級，對資金的渴求逐漸增強(qiáng)，這都給經(jīng)銷商財務(wù)管理提出嚴(yán)峻考驗(yàn)。
由此可見，善用汽車金融產(chǎn)品不僅涉及發(fā)展問題，更涉及生存問題。
隨著汽車消費(fèi)的升級、目標(biāo)人群消費(fèi)特征的變化以及政策環(huán)境的松綁，汽車金融在中國勢必?fù)碛懈鼮閺V闊的發(fā)展前景，經(jīng)銷商則將在其中扮演絕對主角。
